蚂蚁金服产品-花呗的运作模式、现存问题及解决对策

　　近年来，互联网技术发展迅速，并成为了现代人身边必不可少的一部分，许多新兴产品依靠互联网逐步发展了起来，如支付宝、余额宝、网络购物等服务模式依托互联网应运而生。如今人们只需在手机上就能完成相关操作与交易，极大地方便了民众的生活。

　　随着电商行业迅速发展，互联网借贷消费产品也随之出现，与传统信用卡繁琐的申请流程不同，以花呗为代表的互联网信贷消费类产品专为网络购物提供相应服务，一切操作只需在手机上进行，简便快捷，因而吸引了大部分年轻人。

　　本文将以蚂蚁金服的花呗为例，探究互联网信贷产品的运行模式及其发展趋势，分析互联网借贷的业务发展现状，将其与传统信用卡借贷进行对比，研究互联网借贷所存在的相关问题，得出相应结论，并提出相关建议。

　　1、花呗现有运作模式及其发展状况

　　1. 运作模式

　　蚂蚁金服花呗是蚂蚁集团旗下的一款信贷消费类产品，于2015年4月起正式上线，当其刚刚出现的时候，很多人都对它持有怀疑的态度。花呗是主要针对网络购物的小额贷款产品，重点服务中低收入人群，花呗用户可以通过预支额度购买所需商品，并在收货后的下个月及时还款。与此同时，花呗有着“超长免息”的优惠服务，花呗的分期功能使消费者在消费后可以分几个月进行还款，为客户提供了更加便捷的服务。

　　使用蚂蚁花呗后，用户消费能力较此前提升了10%左右，对消费拉动经济增长起到积极作用，在一定程度上推动了经济的发展，对于中低消费人群的刺激作用则更为明显。在蚂蚁花呗的拉动下，月均消费1,000元以下的人群，消费力提升了50%。

　　此外，客户按时还款能提升花呗的额度，支付宝会不定期对个人支付习惯、信用风险等对花呗和支付宝使用情况进行评估，并授予用户不同的消费额度。

　　花呗的盈利方式主要有如下两种：第一是客户未按时还款而产生的利息收益。消费者在使用花呗后未在规定日期内及时还款，会产生利息，若消费者开通分期还款业务，花呗会根据不同的期数按照不同的费率收取一定的利息，这是花呗其中一个利润点。

　　第二是向淘宝等卖家收取的服务费。这是花呗主要的盈利点，只要买家使用花呗付款，花呗就会根据交易金额向卖家收取0.6%—1%的手续费。这一手续费率基本和信用卡一样，这笔费用将在消费者确认收货时进行扣取，剩余部分将打款给商家。

　　2. 基本发展情况

　　近年来，90后和00后已成为消费的主力军，更是使用花呗服务的主力军。2019年，花呗的用户就达到了3亿，而在2亿90后人群中，有8,000万人开通了花呗，毫无疑问，90后是这场移动互联网支付的主力军。截至2020年6月，花呗、借呗用户已达5亿人，促成的信贷余额分别为17,320亿和4,217亿，迎来了数据的新高。

　　2015年是花呗上线后经历的第一个双11，数据显示，当年花呗的总交易笔数为6,048万，占支付宝整体交易的8.5%;2016年，双11花呗总交易笔数提升至2.1亿，占总笔数的20%，直接撬动了高达268亿元的消费。

　　在将花呗作为支付宝首选支付方式的人群中，90后的比例最高，大约接近40%，据蚂蚁金服披露的数据显示，花呗交易额在手机端的占比已经超过4成，而仅在双11当日，蚂蚁花呗在原基础的额度上给超过8,000万用户追加了至少1,760亿元的信用额度。

　　截至目前，花呗已有5亿左右用户，互联网信贷更是成为人们日常不可或缺的消费方式之一，发展得越来越迅速。对于一些商户而言，在接入蚂蚁花呗分期后，商家的成交转化提升了40%，大大促进了消费的发展。

　　根据蚂蚁花呗近几年发布的财务报告可以看出，在2018—2019年，花呗经历了一段时间的低迷期，但自2019年底开始，花呗的营业利润在持续增长。2018年、2019年蚂蚁集团的营业收入增长率分别为31.08%和40.71%，与此同时，网络购物给人们带来了巨大的便利，同时给花呗带来了巨大的利润。

　　3. 与传统信用卡业务的对比

　　使用方面：传统信用卡，又称贷记卡，是银行根据申请用户的财力和信用度发给持卡人一定信用额度的卡，持卡人可用这部分额度进行消费，并在账单日还款。而花呗的额度由支付宝评估并授予，它的基本功能与信用卡相似，消费者可以用这部分额度进行网购消费，并且只要在固定的时间内还清消费金额即可，因此又被称为虚拟信用卡。

　　便捷程度：花呗的申请门槛较信用卡而言较低，只要持有支付宝账户并通过支付宝的评估即可开通花呗，支付时只需通过支付宝就可以使用。但申请信用卡时银行会查询个人征信情况，要求申请人有稳定的工作和收入来源，并对不同的人授予不同的额度。

　　随着互联网技术的发展，信用卡可以绑定多家支付平台，并且支持实体店刷卡消费以及取现等功能，适用场景更广。

　　收费方面：花呗不需要缴纳年费，而信用卡需要缴纳年费。花呗的免息期一般为30天左右，而大部分信用卡的免息期为50天左右，可享受的免息期更长。

　　4. 花呗的发展优势

　　门槛及成本低：随着消费市场规模的快速增长，互联网消费信贷业务快速发展。由于花呗的开通比较便捷，只需在支付宝上开通即可使用，大幅降低了信贷服务的门槛。消费者对小额借款的需求是天然存在的巨大市场，传统的信贷产品不能满足这一市场的需求，而以花呗为代表的互联网信贷产品能很好地满足中低收入者小额借贷的需求，能够刺激年轻人的消费欲望，有利于促进民众消费，从而推动经济的发展。同时，花呗的使用降低了人工成本，还避免了线下服务所需的时间成本及手续费成本。

　　政策支持：现如今，互联网与金融不断融合，在《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》中，国家支持各互联网企业依法合规设立互联网支付机构、网络借贷平台、股权众筹融资平台、网络金融产品销售平台，并建立了服务实体经济的多层次金融服务体系，更好地满足了中小微企业和个人投融资需求，拓展了普惠金融的广度和深度。

　　2014—2018年，互联网金融连续五年被写入政府工作报告，从一系列措辞上可以看出政府对该行业发展持关心与支持的态度，也反映了互联网金融行业经历的从高速发展到规范整治的历程。近一年来，监管机构先后四次鼓励消费信贷创新，帮助释放消费潜力、促进消费升级，从而保障了互联网信贷行业的良好快速发展。

　　随着互联网借贷行业的发展，纳入征信系统已是大势所趋。2021年9月，花呗宣布将全面接入央行征信系统，这一措施意味着消费者在花呗的借贷、逾期和违约等各项行为都会被记录下来，进入央行征信系统，并出现在个人的征信报告上，未来可能影响个人的出行、买房等行为。

　　在这一举措出台前，花呗存在许多用户逾期不还的现象，这一举措在一定程度上避免了一些用户借钱不还的情况，有助于消费者养成理性消费的习惯，也有利于花呗未来规范有序的发展。

　　与此同时，花呗的合作机构也发生了转变，由以往的小贷金融机构变成了银行。在监管逐渐趋严，特别是金融业务必须持牌的要求下，多家互联网小贷公司的母公司或所属集团，通过发起设立或参股消费金融公司等方式，使原来的消费金融服务达成合规性，确保了互联网借贷行业更加规范化。

　　2、花呗存在问题分析

　　1. 利率过高

　　相比于银行贷款所收取的利息，互联网信贷的利率更高。据《金融时报》报道的数据，花呗的年化利率曾一度接近24%，后期虽有下降，但也在15%左右。对比银行5%—6%的贷款利率，花呗的利率显然非常高。作为小额信贷产品，可以理解花呗的利息率比银行高出一些，但是利率过高会损害消费者的权益，易引起相关纠纷，对企业未来的经营发展有不良影响。

　　2. 互联网金融风险

　　由于互联网信贷产品是基于互联网金融衍生出来的一款产品，因此存在着一定的风险。在内部风险方面，存在恶意套现的情况。随着支付宝用户市场的不断扩大，蚂蚁花呗在付款范畴上进行了调整，由原来的淘宝购物单一付款方式变成了扫码支付，这给很多套现的人提供了便利，也是花呗风险激增的主要原因。

　　在外部风险方面，国家及相关机关对其征信监管存在一定不足。随着互联网金融市场的不断拓展，国家开始强化对网络交易的征信监管，并将蚂蚁花呗纳入个人征信体系中，但仍存在一定的交易风险。

　　同时，在支付宝自身的管理问题中存在一个信息对应多账户的交易风险，用户注册了多个账号以套取花呗额度，而这也是导致蚂蚁花呗金融风险的主要原因。

　　3. 网络技术风险

　　相比其他行业，互联网金融行业普遍存在着技术风险，如信息泄露、系统瘫痪、黑客攻击等，如果发生这些问题，用户及平台将遭受巨大的打击。现如今，随着互联网金融交易规模持续上升，平台的软件和硬件设施变得越来越重要。

　　一旦出现故障，轻则导致数据传送延迟，重则会发生支付信息丢失、支付错误等。此外，计算机系统是由技术人员操作，人为带来的失误、恶意操作行为也有可能引发相关风险。

　　3、解决对策

　　1. 相关利率规范化确定

　　各大互联网信贷平台在制订互联网信贷产品的利率之前，应当考虑到与实际情况相匹配，科学地计算出借款人应当承担的综合利率，明示贷款年化利率，避免因综合利率约定过高而导致其超过的部分无法得到法院的有效支持，甚至引发消费者投诉或其他监管风险。

　　规范互联网银行市场利率、保障消费者权益，从而促进平台合作方、金融消费者之间形成良性发展、诚信互利、多方共赢的局面。

　　2. 加强内部管理

　　在内部监督管理方面，强化平台内外监督管理机制：蚂蚁花呗应结合现阶段的互联网金融风险和现状，总结自身在监管中存在的不足之处，并成立相关的监管部门。

　　蚂蚁花呗应当对企业内部的资金流动情况进行实时监督，注意企业内部资金的信贷情况和收支情况，做好资金的预算和使用管理，以防出现资金风险；此外，应加强蚂蚁花呗平台经营信息的披露，进行自我监督和及时调整，以提升其平台的风险识别和规避能力，并建立相应的预防机制。

　　3. 注重网络风险防范

　　随着互联网行业的发展，面对技术风险，互联网信贷行业应当制订相关的网络风险防范机制，注重引进互联网方面的技术人才并进行技术创新，将技术与人才相结合，时刻关注网络方面出现的问题并及时解决处理，以保证网络安全。

　　4、结语

　　互联网信贷的快速发展如今已是不可阻挡的一大趋势，以花呗为代表的互联网信贷产品迎合了当今年轻人的需求，促进了消费的发展。尽管互联网信贷的发展还未完全成熟，但随着内部机制的完善和监管力度的加大，互联网信贷未来的发展将不容小觑。