PayPal第三方跨境支付发展研究

　　1 Pay Pal的业务现状与优势
　　
　　Pay Pal是全球最有影响力的在线支付公司， 于1998年12月在美国创立。2002年2月， Pay Pal成功上市， 总市值约9亿， 10月被全球最大的电子商务在线交易平台e Bay以15亿美元收购。Pay Pal业务支持全球193个国家和地区的26种货币交易， 拥有1.2亿活跃注册帐号， 2013年营收规模达55.7亿美元， 处理支付业务交易额为1449.4亿美元， 其中， B端商户支付服务占比67.1%, 移动支付交易规模达140.0亿美元， 同比增长250.0%, 占Pay Pal总体支付金额的9.7%.Pay Pal的核心营收源于支付。2012年Pay Pal全球营收规模中92.3%来自支付业务。全球市场的持续拓展为Pay Pal整体营收的增长贡献巨大， 2012年Pay Pal海外支付市场营收规模达28.3亿美元， 占Pay Pal整体支付业务营收的比例达55.0%;跨境支付在Pay Pal的业务体系中的地位不断上升， Pay Pal借助其在全球积累的用户和商户资源以及e Bay公司在电商领域的经验积累为全球跨境电商提供综合解决方案， 在全球跨境贸易中起着举足轻重的作用。
　　
　　P a y P a l目前推出的支付产品或服务主要有普通支付网关Pay Pal, Pay Pal数字钱包， 全球移动解决方案Pay Pal Here, 网络消费信贷Bill Me Later, Pay Pal卖家保障政策。此外， 还提供跨境电商服务和个人、企业金融服务。2010年4月， 阿里巴巴全球速卖通平台接入Pay Pal在线支付。2012年9月5日， Pay Pal在中国正式推出了“外贸通”服务网站， 通过联手跨境电商服务提供商， 为国内中小型外贸商户提供配套服务。特别是“外贸一站通”服务中还新增了针对俄罗斯市场的一条龙配套支持， 包括俄语建站、俄罗斯Yandex搜索引擎推广方案以及俄罗斯专线物流方案。
　　
　　在长期的市场拓展过程中， Pay Pal已经建立了明显的优势。一是海量用户优势。背靠全球电商巨头e Bay, Pay Pal掌握了全球193个国家和地区的1.23亿活跃用户， 使得Pay Pal成为名符其实的全球主流支付方式， 海量用户成为其手中最大的资源。二是技术与品牌优势。Pay Pal在跨境支付安全、快捷、信用服务、行业解决方案上技术先进， 且在欧美普及率和知名度极高， 在全球跨境支付领域拥有较大的品牌优势。三是成本优势。Pay Pal用户基数大， 成本摊薄后拥有较大优势。
　　
　　2 Pay Pal的跨境支付发展策略
　　
　　2.1 通过并购整合资源
　　
　　从Pay Pal的发展历程， 我们可以很清晰地看到， Pay Pal的全球领先地位和先发优势， 很大程度上来自于其行业并购与资源整合。1999年10月， Pay Pal诞生时， 规模和资本还很小， 仅仅获得由Nokia Ventures和Deutsche Bank主导的450万美元风投资金。不到半年， 即与网络银行X.com合并， 更名为X.com.2001年6月， 公司正式更名为Pay Pal, 公司规模开始扩大。2002年2月， Pay Pal成功上市时， 总市值已经达到9亿美元， 不到两年半的时间， 公司资产规模已翻了200倍。紧接着的10月， 又被互联网巨头e Bay以15亿美元收购。背靠e Bay的Pay Pal业务开始进入发展快车道。2005年10月， Pay Pal收购Veri Sign的支付网关业务， 使其在线支付业务获得增强。随着业务量的快速增长， 在线支付安全问题亟待解决， 于是在2008年1月， Pay Pal收购以色列网络安全防护公司Fraud Sciences, 补上反欺诈管理系统短板。2010年， 与Face Book达成战略合作， 推出手机支付客户端， 将业务领域延伸至移动支付领域。同年4月， Pay Pal在线支付接入阿里巴巴全球速卖通平台。进一步扩大了其全球影响力。2011年8月， 收购zong, 强化移动支付和数字产品的市场领先地位。10月， 与X.commerce共同推出Pay Pal Access服务， 为用户提供安全可靠的身份识别系统。2012年7月， 收购新创公司Card.io, 以获取手机摄像头识别卡片信息的技术， 替代Pay Pal Here的三角形读卡器， 简化移动支付。2013年， 与Discover共同拓展线下市场， 进入O2O领域。此外， Pay Pal还在2008年和2013年分别并购在线消费者信贷公司Bill Me Later, 与英国金融服务公司United Kapital合作， 提供延期支付和融资服务， 最终建立了完整的产业链。可以说， Pay Pal诞生以来的十多年时间， 正是一连串的并购和资源整合动作使得其获得了超常规发展。
　　
　　2.2 持续性创新突出核心竞争力
　　
　　Pay Pal从第三方在线支付起步， 逐步发展成为全球领先的综合型网络支付服务商， 形成了核心竞争力， 源于其强大的持续创新能力。互联网金融的产品和服务创新日新月异， 缺乏创新就意味着失去核心竞争力、失去市场。Pay Pal以支付为基础和核心， 根据行业发展趋势， 不断进行产品创新和新业务领域的拓展， 最终形成了以支付服务为核心的完整业务体系。其支付业务涵盖互联网支付、移动支付、信用支付、线下支付等， 为消费者提供了便捷、安全的支付选择， 并借此形成了品牌效应。为形成用户黏性， Pay Pal甚至还将创新延伸到相关的商业服务领域， 如代收代付、跨境电商、资金归集、咨询服务、O2O服务等， 甚至利用自身在支付及e Bay在电商领域的资源积累、技术支撑， 为电子商务行业及传统行业电商化提供综合解决方案。Pay Pal不仅建立了集合在线支付、移动支付、线下支付以及信用支付等多元化支付解决方案的金融服务体系， 而且根据用户需要， 通过对平台积累的海量交易信息进行数据挖掘和分析， 为商户提供营销及供应链金融等增值服务。比如2010年底， Pay Pal推出的外贸一站通， 就包括建立标准版外贸网站、海外营销、支付、货运等方面综合服务。2008年推出的信用支付Bill Me Later, 消费者无需使用信用卡便可享受类信用卡服务， 有助于为消费者提供更快捷的网购支付方式和有效管理资金。
　　
　　2.3 注重用户体验， 提供管家式服务
　　
　　Pay Pal能够在短短的十多年时间内， 发展为全球领先的第三方支付企业， 全球活跃账户规模达1.23亿户， 服务全球193个国家和地区的1000多万商户， 与其注重用户体验分不开。Pay Pal的在线支付服务， 不仅便捷、安全， 而且使用成本低， 因而吸引了大量境内外用户。Pay Pal的即时支付和即时到账服务为商家带来更快的资金回笼速度；完善的安全保障体系能极大地降低掉单率和支付风险；除向商家收取较低的交易服务费外无其他费用。Pay Pal数字钱包服务能满足多元、个性化移动支付需求， 它有付款宽限期， 允许用户分期付款， 根据用户购物需求建立个性化购物列表并提供优惠信息， 提供多种支付方式供选择。Bill Me Later能够对信用良好的“Pay Pal账户”提供延期付款。对跨境电商提供个性化一站通服务。针对业务刚刚起步的初级商户， Pay Pal会提供标准版的外贸网站， Google、Adwords基础账户管理， 以及邮政小包和商业速递服务；针对已经具有稳定销售额的中级商户， Pay Pal提供移动购物车， 海外仓储服务；针对已有一定规模的高级商户， Pay Pal则会提供专业化服务。2013年开始， Pay Pal为此专门成立了商务经理团队， 以满足中小商户的需求。针对中小外贸商户在网店搭建、海外营销、跨境物流以及跨境支付等方面的困难， 以专人负责制的“管家式”服务方式为他们免费提供专业咨询和实时帮助， 通过量身制定各种解决方案， 帮助他们突破成长瓶颈， 加快在线外贸业务的发展。
　　
　　3 Pay Pal对我国第三方跨境支付的启示
　　
　　作为全球领先的第三方支付企业， Pay Pal的发展历程对我国第三方支付企业甚至我国支付行业未来的发展方向具有重要的启示意义。
　　
　　3.1 提供第三方跨境支付全产业链服务
　　
　　我国第三方跨境支付的业务重点在跨境电商领域。跨境电商出口业务中， 特别是跨境零售中， 由于境外消费者的支付习惯， 使用Pay Pal和信用卡支付居多， 跨境电商公司大多依赖于境外支付公司。而且， Pay Pal全球的用户分布较为广泛， 合作企业数量众多， 拥有广阔的海外渠道和网络， 可帮助中国企业迅速拓展全球市场。这一点对致力于海外业务的国内企业来说最有吸引力， 同时这也是国内的第三方支付企业所最为欠缺的。在跨境电商进口业务中， 我国的海淘用户增长很快， 海外代购市场交易规模连年翻番， 交易金额2011年241亿， 2012年483亿。但在支付方式上， 我们目前能够使用人民币跨境支付的领域还较为有限， 多数只能通过第三方支付机构代购外汇完成跨境支付， 境内第三方机构往往费率相对较高。而且对海外网商而言， 买家的境外支付环节较为繁琐， 更愿意接受境外普遍接受的第三方机构收汇。因此， 我国的跨境电商支付对于境外机构较为依赖。这种状况已经影响到部分电商的经营活动。比如， 由于境外支付机构法律环境不同， 支付成功率不高、结算受制于人， 经常会有资金账户冻结的情况， 帐户解冻也相当复杂。因此， 我国的外贸电商一直面临着收款和结汇的难题， 包括收款和结汇的流程繁琐、收款成本高等， 而且， 由于跨境交易的特殊性， 国外客户单方面拒付甚至恶意欺诈所导致的风险更长期困扰着外贸电商。这些情况对于我国第三方跨境支付机构而言， 实在是难得的机遇。不过他们要想抢占跨境支付市场的蛋糕， 还需要在完善产业链上下功夫。跨境支付的用户需要的是支付的安全、便捷、节省费用， 满足用户的这些需求， 需要第三方支付机构要打造跨境支付方式的全产业链， 如网上在线支付、电话支付、移动支付、信用支付、线下支付等多种方式跨境支付， 还要将服务延伸到代收代付、跨境电商、资金归集、咨询服务、O2O服务等相关的商业服务领域， 集电子数据交换、身份认证、数据整合、数据控制管理、物流和通关状态信息查询为一体， 真正形成用户黏性。
　　
　　3.2 通过适当并购快速壮大
　　
　　从境内外第三方跨境支付的发展演变过程来看， 第三方跨境支付市场具有典型的互联网经济特征， 寡头垄断往往成为市场的标志。支付机构要想占领更高的市场份额， 形成用户黏性， 就必须有足够的规模和市场影响力， 但市场影响力又需要用户资源的积累。所以， 企业发展初期用户和商户资源积累很关键， 将决定企业未来市场。对于第三方支付企业而言， 用户资源的积累过程往往需要一个过程， 以至于很多企业还来不及完成积累就被更新的企业所淘汰。而适时适度的收购有助于快速拓展业务领域， 增加新用户和提升用户黏性。比如当Square在移动支付领域异军突起， 对Pay Pal造成越来越大的市场竞争压力时， Pay Pal的母公司e Bay迅速收购Square, 从而保持了e Bay在行业的领先地位， 也减少了Pay Pal的压力。我国的第三方跨境支付机构从数量上来看也不少， 拿到第三方支付牌照的企业就有250多家， 从事跨境外汇支付试点的企业也有17家， 还有今年2月在上海自贸区可从事跨境人民币支付业务的入区企业， 各家企业之间竞争虽然有一定差异化， 但互联网经济时代是赢家通吃的时代， 最终能够占领市场制高点的往往只会是极少数企业。作为行业的领先企业， 需要加快并购力度， 以便快速切入相关市场， 壮大实力。政策也需要根据第三方跨境支付的发展特点和规律， 予以鼓励和支持。
　　
　　3.3 加强业务创新， 增强核心竞争力
　　
　　在跨境电子商务中， 第三方支付机构面临着比国内更复杂的客户需求， 比如汇率波动产生的风险平衡、境内外支付整体解决方案等。国内第三方支付机构还面临着诸多难题。例如：欧美客户习惯使用信用卡， 国内客户出于安全考虑， 往往使用更加安全的3D验证码通道。但3D成功率较低， 严重影响到跨境电子支付的便利性；国内第三方支付机构用户覆盖率低， 不太容易被境外客户接受；国际支付宝倾向卖家保护， 导致海外用户对国内第三方支付机构的服务认可度较低， 不愿意使用。这些问题的存在， 有待于国内第三方支付机构在支付功能不断创新， 优化和提升市场认可度， 才能满足跨境电商支付与结算的需要， 增强核心竞争力。从根本上讲， 第三方支付机构的核心竞争力就在于产品研发、增强支付的便利性与安全性、提升用户体验。Visa、Master card等国际卡组织已经在在线支付市场耕耘多年， 拥有规模庞大的用户群；Square等创新型移动支付机构异军突起；Google、Apple等互联网巨头借助其海量的用户和商户资源， 涉足在线支付、移动支付、O2O市场等多个支付细分市场。我国的第三方支付机构刚刚走出国门， 基础较为薄弱， 要想在跨境支付领域参与国际竞争， 更加需要明确企业战略定位， 采取差异化竞争， 依靠产品和服务的创新、组织机构的创新、经营模式的创新、跨境合作方式的创新， 以用户体验为中心， 提供综合解决方案， 逐步形成和加强自身核心竞争力， 避免成为单纯的工具和渠道。