第三方支付系统有着高效、方便、低成本等的优点，一出现就影响到了消费者的付款习惯。通过第三方的付款过程，它主要是将纸币进行电子化管理，也因此改变了纸币的表现形式，从而导致了货币流通速率的改变。而这个改变可以通过理论与实验二个方面的试验得以证明:通过第三方付款，在较长时间区域内会控制现款和狭义货币流通速率，从而影响广义货币的流通速率。
1 互联网金融
网络平台融资服务的基本概况是，通过网络相关公司参与互联网金融服务的各种活动。而为了区别，他还把中国传统金强组织如银行、证券公司、保险等，运用全新的网络平台开展业务的活动界定为融资服务互联网。出于对本文研究的需要，在汇总了国外研究结果的基础上提出了中国互联网融资服务的一般定义。即中国互联网融资服务是指利用或借助网络信息技术与工具，开展资金融通和交易以及有关信息技术服务等业务的经济活动。而现阶段中国互联网融资业务主要有传统金融业提供公共服务的网络平台、第三方网络支付.包括P2P网上借款、大数据金融、社会众筹，包括第三方企业互联网网络金融服务平台等六大业务模式。
2 第三方支付模式概述
2.1 内容概述
第三方银行支付是具有相当能力和诚信保证的独立金融机构，采用与各大企业签订的方式，建立与企业交易资金结算系统连接的交易支撑平台的互联网交易模式。在第三者平台付款模式中，买方在选择产品后，透过向第三者平台所提交的帐号完成商品交付，并由第三者告知卖家货品到帐，再要求发货;而买方在接受商品，并检验产品确认后，也可告知第三者付款给卖家，由第三者再将货款划转至卖方帐号。
2.2 第三方的付款流程
第三方网站付款过程主要包括:(1)消费者先在电商网站挑选产品，最后确定购买，然后买卖双方在网站签署成交意愿。(2)消费者选择或使用第三方网络付款网络平台当作贸易中间商，用借记卡或信用卡把款项划到第三方支付网站账号上，并确定发货时限。(3)第三方支付平台告知商户，消费者的款项已经到帐，需要商户在规定日期内发货。(4)当商家在接到消费者已支付的通知后按照订单发货，并在网页上做出了相关记录，则消费者将可以在网页上查询自己所购产品的状况;若商品仍不能发货，则第三方的支付平台将会告知消费者交易已经失败，并查询是否是将款项划回了其账号或者暂存支付平台。(5)当消费者接受产品，并确定满意价格后告知第三者付款平台。如消费者对产品不满意，并认为价格与产品约定有差异时，则告知第三者付款网络平台拒付款项或将产品退回店铺。(6)如果消费者需求满足，由第三者付款网络平台直接将货款划入店铺账号，商品交易结束;如果消费者对商品质量不满，由第三者付款网络平台在确定商户已接受退货后，将该商品销售货款划回原消费者账号或暂存在第三者付款账号中等候消费者下一个商品交易的付款。
2.3 优点
第三方付款系统具有以下一些优点:(1)能够减少人们对网上购买和交易的担忧，使更多的人信任并利用互联网的交易功能。(2)能够为商户提供更多的增值业务，并协助商户网站解决即时交易信息和交易分析，从而提供更方便有效的退货和止付业务，发挥商业仲裁功能，保障顾客和商户的利益。(3)第三方网络付款平台提供了一系列的应用接口程序，能够协助商户减少经营成本，并协助商业银行节约网关开发的费用。(4)第三方网络支付业务系统还可以突破商业银行卡壁垒。因为目前中国实现了在线支付的信用卡已经各自为政，而不同商业银行也都有了自身的信用卡，所以这些自成一体的信用卡纷纷和网络联合，推行了在线支付服务，客观上导致了消费者要更自由地进行网上购买，手里边往往需要有十几张信用卡，并且商家网络上也需要装有不同商业银行的验证软件系统，这也会抑制网上支付服务的发展。
3 第三方支付对我国货币的影响
3.1 第三方支付对货币需求角度影响货币政策有效性
第三方支付体系的不断发展与逐渐完善，无疑会对我国当前的货币需求产生影响。根据一些经典的货币需求理论，笔者从以下几方面进行分析：
第一，1911年美国经济学家，耶鲁大学教授艾尔文费雪在《货币的购买力》一文中提出一个着名交易方程式-即费雪方程式。它的具体表现形式是:MV-PY，其中P代表在同期内所交换商品的总价值或一般物价水平，Y代表商品总产量，PY是指可以用当前物价水平计量的国民收入或名义GDP值，M是指在特定时间内货币流通的总量，V是指货币流通速率，亦叫货币周转率，是指某一单元汇率下用来购进最终商品和劳动力的均衡交易次数。钱币的流通速度V把总开销PY与钱币总量M联系起来，可被更准确地定义为总开销PY减去钱币总量M，即V-PY/M。而第三方支付的迅速发展，大大地减少了人们交易的时间，也加大了交易的频率，所以货币流通速度v增加，从费雪方程式可看出，货币流通速度V增加，货币需求M下降。
第二，一九三六年凯恩斯在其主要学术论着《就业，利率和金融货币通论》中明确提出了不同于传统金融货币总量理论的货币供求学说，即市场流动性需求偏好理论。凯恩斯首先指出了人类对纸币的偏爱，也就是人类对纸币的需求，主要起因于以下三种动因:交易行为动机(指人类出于应对日常生活支出的需求所拥有钱币的购买动机)，预防动机(指人类出于防止不慎而产生的拥有一定数量钱币的需求)，投机动机(指人类拥有用于投机交易需求的货币量的购买动机)。因为第三方市场支持的及时性，大大减少了人们对于交易动机和预防动机而拥有的货币量。而第三方支付体系内的理财平台，如天弘基金等，以其稳定性高，风险程度低的优势，也吸引着大批散客投资者，从而减少了他们所需持有的投机性货币的需求。所以，从凯恩斯的流动性偏好理论也表明了第三方支付的发展减少了货币的需求量。
3.2 第三方支付对货币供给角度影响货币政策有效性
钱币供求，是与钱币需要量相对应的宏观市场变量，它一般指的是在某种社会经济时间点上经济社会活动钱币的总保有量。货币供给相当于所有基本币种和货币乘数的乘积，即M-B*M，这里B即基本币种，包含了流通领域中的现款和企业的存款准备金:m即为基本币种乘几。在中国，基础货币是由中国人民银行所控制的，一般不受其他经济因素的影响。那么，第三方支持对货币供给的影响，也将反映在对货币乘数的影响。
3.3 第三方支付对货币流通速度的影响
核心解释的数据变量，主要包括网络宽带接入使用同比增长(Internet)、第三方网络交易监管虚拟数据变量(Super)、城镇居民可支配总收入同比增长(Income)、银联国家银行卡消费信心指数(BCCI)。其他相关变量则为主要的控制因素，其中各省市制造业增加值同比速度(Iva)、广义商品货币供给同比增长(M2)、证券市场总股价(Stock)及其居民消费价格指数同比增长(CPI)。由于第三方支付体系的转账与支付功能的及时性，人们越来越多地倾向于网上购物或者直接网银转账，加快了资金的结算效率，使得活期存款比率下降，现金的需求大大降低，商业银行的超额准备金下降，因此，活期转定期的比率下降，现金漏损率减小，除此之外，超额准备金率下降，从而使得货币乘数m增大，在基础货币不变的情况下，货币供给量增加。
3.4 实证结果分析
通过实践证明，由第三方网络支付供给的网络宽带接入用户的同比增长率，同支付指数成正比。这就是说，由于通信科技发展以及网络信息技术的突飞猛进，导致了网络宽带和移动互联网普及率大幅增加，更多的普通大众也能够接触支付终端，从而冲破了传统第三方网络支付的技术壁垒。
从现实市场供需层次加以分析，如果以我国信用卡的消费需求量作为调研对象，它显然同互联网消费需求量和中国城镇居民的可支配收入同比增加速回归系数要比高，而这也证明，第三方网络消费需求量的增长正和中国第三方网络消费市场成长速度正有关。从我国对第三方支付的需求量层面，需求量的增加推动了第三方支付指数上涨。从具体情况来看，银联国家银行卡消费信心指数可以代表了我国消费者对于第三方平台公司网络交易服务的信任程度与态度，而信任指标的提高也会促进我国消费者对第三方支付服务的需要，进而促进我国第三方支付市场的蓬勃发展。在控制变量的系数方面，股票市场的总价值和第三方支出的高度呈正相关性的曲线，这表明CPI值越高，第三方支出市场也将越是兴旺。同理，反映了市场货币供给和资金流动性规模的M二增长也对第三方支付市场发展产生了正面影响。
4 政策建议
4.1 加强监管，鼓励创新
第三方移动支付是近些年来以网络，通讯设备和电子商务的蓬勃发展为基础而逐步发展出来的，并在小额支付应用领域中已处于了一定的地位，虽然无可否认第三方移动支付是交易应用领域中高速发展的新事物，为广大人民的生活提供了很大的便利，但也恰恰因为其发展速度比较快速，且有关金融监管规定相对落后，极易产生潜藏的巨额经营风险，从而对现行的货币政策产生了挑战，甚至危害着国家货币政策的正常执行。所以，各地央行在制定和执行新货币政策时，都不应该忽视对第三方移动支付服务产生的危害，在更完善的金融监管前提下提倡政府创新支持体制的创新。由此可见，加强监管，鼓励创新是进一步促进我国第三方支付发展的重要方式之一。
4.2 构建完善的研究体系
从前文中所述得知，第二方移动支付领域对当前货币体系形成了一定的冲击，尽管有理论依据，但因为交易量很大，且数量计算难以，因此需要通过定量分析其影响效果仍难以实现，而现阶段中国国内外也还缺乏统一的指标体系和规范来评估，所以必须形成一个对第三方移动支付领域合理的、可信的指标，来把握第三方移动支付领域对当前货币体系形成的负面影响，以便于较为准确地制订和执行货币政策。
4.3 完善货币层次划分
随着第三方移动支付的替代效应，第三方移动支付逐渐取代了传统现款与活期存款，各个层级货币间的边界也越来越模糊，直接影响着电子货币层级的界定，而目前在第三方移动支付中流通的电子货币处于哪一个货币层级上，并不能清楚的界定。因此，货币当局需要更加细化、优化的人民币层次分类标准。
5 结语
综上所述，在互联网不断高速发展的当今时代，支付方式也随着发生巨大的改变，使用电脑或者移动设备进行支付的方式不仅改变着人们的消费习惯，也对整个宏观金融体系带来了显着的影响。基于本文以上的理论分析可知，从货币供给角度而言，第三方支付减少了货币需求，从货币供给角度来看，第三方支付增加了货币供给。第三方支付将是社会经济发展的必然趋势，而未来现金支付数量也将急剧下降，第三方互联网和移动支付系统将有机会代替传统实体银行和现金作为最主要的付款方式，因此第三方支付的影响不可小觑，未来相关机构如中央银行、银监会、各大商业银行和金融机构等都需做好应对准备，积极顺应发展潮流。
